Page 31 - №2-3 (5) 2023

№ 2-3 (5) осень 2023 г. № 2-3 (5) осень 2023 г.

В рамках анализа ситуации в угольной отрасли мы сформи- При этом промышленность, транспорт и домохозяй-
ровали три сценария ее развития: «Базовый», «Ускоренный пе- ства обеспечат в общей сложности 85% потребления энер-
реход» и «Рецессия». Исходя из наиболее вероятного базового гии. Но если в промышленности с 2024 по 2050 г. оно будет
сценария, мы прогнозируем к 2050 г. увеличение в России по- стабильно расти на 2,1–2,6% в год, в транспортном секторе —
требления энергии, определяющего спрос на энергетический напротив, будет снижаться в среднем на 0,9% ежегодно. Дан-
уголь, до 26,5 эксаджоулей (ЭДж), что на 15% выше уров- ный тренд объясняется медленным ростом в России автопарка
ня 2022 г. (график 2). Это произойдет в основном за счет про- и распространением более энергоэффективных электромоби-
мышленного сектора. При условии сохранения доли в структу- лей начиная с 2030 г. По нашим оценкам, на фоне ухода ино-
ре ВВП к 2050 г. объем промпроизводства составит примерно странных брендов из России к 2025 г. парк автомобилей со-
67 млрд руб. в ценах 2022 г., а потребление энергии вырастет кратится на 1 млн шт. и вернется к прежним размерам только
до 9,9 ЭДж по сравнению с 8 ЭДж в 2022 г. в 2029 г. При этом в 2030–2050 гг. при условии нормализации
предложения автомобилей мы прогнозируем более быстрые
среднегодовые темпы роста российского автопарка — на 0,8%.
Потребление энергии домохозяйствами будет расти в среднем
на 1,4% ежегодно до 2030 г. включительно, но затем произой-
дет разворот тренда на фоне убыли населения — c 2030 г. по-
требление начнет падать на 0,1% ежегодно. По данным Между-
народного энергетического агентства (МЭА), в 2010-х гг. Россия
относилась к странам с наивысшими показателями подушевого
энергопотребления домохозяйствами. При условии роста обе-
спеченности граждан жильем подушевое энергопотребление
продолжит увеличиваться и к 2050 г., по нашим оценкам, веро-
ятнее всего, достигнет 19 МВт*ч на человека в год.

ГАЗ И НЕФТЬ ДОМИНИРУЮТ
В России более 70% первичного потребления энергии (куда
входит вся энергия — из возобновляемых и невозобновляе-
мых источников — до преобразования в электричество и теп-
ло) приходится на нефть и природный газ, что объясняется
богатыми запасами этих природных ресурсов, их низкой себе-
стоимостью и развитой инфраструктурой добычи и транспор-
тировки. По нашим прогнозам, первичное энергопотребление
в России к 2050 г. составит 34,5 ЭДж. При этом доля энергетиче-
ского угля в общем объеме первичного энергопотребления со- ПЕРСПЕКТИВЫ СПРОСА Потребление стали, по нашим оценкам, будет расти за счет
кратится с 11 до 10%. НА МЕТАЛЛУРГИЧЕСКИЙ УГОЛЬ увеличения объемов жилищного строительства и роста эконо-
Снижение доли потребления угля обусловлено более низ- В России на протяжении многих лет уровень добычи ме- мики в целом. В частности, возведение жилого фонда будет ра-
ким КПД и высокими капитальными затратами на 1 МВт*ч таллургического угля остается стабильным. Его основной по- сти темпом примерно по 2% в год вплоть до 2030 г. Стоит от-
установленной мощности угольных электростанций по срав- ставщик на внутренний рынок — Кузнецкий бассейн (74% до- метить, что, согласно нашей оценке, к 2030 г. планы Минстроя
нению с газовыми. На 2022 г. показатель LCOE (средняя се- бычи); также планируется активная разработка Улуг-Хемского по ежегодному вводу 120 млн кв. м жилья будут выполнены
бестоимость выработки электроэнергии на жизненном цикле бассейна и более интенсивная — крупнейшего в России Эльгин- лишь на 90%. Главная причина — отсутствие высокого спроса,
энергоблока) для угля составлял 91 долл. за 1 МВт*ч против ского месторождения металлургического угля, запасы (катего- вызванное долгосрочным снижением численности населения
45 долл. — для газа. К 2050 г., по нашим оценкам, LCOE для угля рии А, В, С1 и С2) которого ранее оценивались в 2,2 млрд тонн. и стагнацией доходов (график 7).
может составить 61 долл./МВт*ч, для газа — 51 долл./МВт*ч. Для сравнения, общие запасы четырех основных бассейнов ме-
Даже с учетом текущих высоких цен на ископаемые энер- таллургического угля (Кузнецкого, Южно— Якутского, Печор-
гоносители природный газ (комбинированный цикл) и уголь ского и Улуг-Хемского) оцениваются примерно в 46 млрд тонн.
будут оставаться наиболее дешевыми источниками энергии Себестоимость добычи составляет 45–65 долл. за тонну. В рам-
в России вплоть до 2050 г. Потенциал развития возобновляе- ках Программы развития угольной промышленности России
мых источников энергии (ВИЭ) — энергии солнца и ветра, — до 2035 г. планируется запуск инвестпроектов для увеличения
как менее стабильных из-за зависимости от погодных условий добычи до 100 млн тонн в год в Восточной Сибири и на Даль-
и имеющих высокий показатель LCOE (текущие показатели — нем Востоке.
от 135 до 214 долл./ МВт*ч), в России будет ограничен. Даже Внутреннее потребление стали, от выплавки которой за-
несмотря на прогнозируемое сокращение себестоимости ВИЭ висит спрос на металлургический уголь, по нашим оценкам,
до 101–126 долл./МВт*ч, LCOE ископаемых источников вплоть к 2050 г. составит в России порядка 60 млн тонн. В 2022 году
до 2050 г. останется существенно ниже. основными сегментами потребления (с учетом экспорта) были:
Ожидается, что увеличение доли ВИЭ будет происходить строительный сектор (33%), трубопрокатное производство
именно за счет сокращения доли угля в энергобалансе. Но се- и энергетика (13%), машиностроение (12%), прочее (1%). При
годня с учетом внешних факторов Минэнерго России, по на- этом доля строительного сектора будет сокращаться — с 33%
шим оценкам, вряд ли удастся реализовать планы по нара- в 2022 г. до 29% в 2050 г. (см. график 6). По нашей оценке, экс-
щиванию доли ВИЭ в энергобалансе до 10% к 2050 г. Среди порт стали из России снизится с 29 млн тонн в 2021 г. до 25–
экологичных источников энергии свою долю в потреблении со- 26 млн тонн в 2022–2023 гг. Тем не менее, мы прогнозируем дол-
хранят ядерное топливо и энергия, выработанная гидроэлек- госрочный тренд на рост поставок: Россия сможет вернуться
тростанциями (ГЭС). на уровень 2021 г. в 2030–2035 гг., расширив географию поста-
вок в Азию.

26 27